Page 198 - Rapport annuel économique 2022 - Martinique

4.1.3 Focus sur l’activité d’intermédiation La dégradation des taux de marge bancaire se poursuit Décomposition de la marge sur intérêts (en millions d'euros) 2012 2020 2021 2022 Variations 2022/2021 Intérêts perçus 188,2 164,1 164,9 172,2 4,4% 7,2% -5,8% dont intérêts sur crédits clientèle 160,1 130,6 131,1 140,6 dont intérêts sur prêts interbancaires 27,6 32,0 32,7 30,8 Intérêts versés 68,3 33,2 32,4 42,2 30,3% 36,9% 26,4% dont intérêts sur dépôts clientèle 25,0 12,8 11,6 15,8 dont intérêts sur emprunts interbancaires 42,2 20,3 20,8 26,2 Marge sur intérêts 119,8 130,9 132,5 130,0 -1,9% Source : IEDOM (échantillon de banques) La marge nette sur intérêts fléchit de 1,9 % en 2022, du fait de la hausse d’un tiers des intérêts versés (+30,3 %). Cela concerne à la fois les intérêts sur les dépôts de la clientèle (+36,9 %) et ceux versés dans le cadre d’opérations de trésorerie (+26,4 %). Dans le même temps, les intérêts perçus n’ont progressé que de 4,4 %. Le relèvement des taux de marché, intervenu en 2022 dans le sillage de celui des taux directeurs, a été plus pénalisant pour les banques (via le financement de leurs ressources) que générateur de revenus. Coûts et rendements moyens Coût moyen des emprunts 2,36% 2012 2019 2020 2022 Variations 2022/2021 Opérations avec la clientèle Coût moyen des dépôts 0,99% 0,33% 0,27% 0,34% +7 pdb -7 pdb Rendement moyen des crédits 6,19% 3,59% 3,31% 3,24% Opérations interbancaires 0,69% 0,61% 0,61% +0 pdb -14 pdb Rendement moyen des prêts 2,62% 1,13% 0,95% 0,81% Marge d'intérêt sur op. clientèle 3,63% 2,23% 2,06% 1,94% -12 pdb Marge bancaire globale (méthod. ACPR) 4,64% 2,82% 2,68% 2,48% -20 pdb Source : IEDOM (échantillon de banques) Les marges moyennes sont en constante diminution depuis plusieurs années. En 2022, la marge d’intérêt sur opérations avec la clientèle s’établit à 1,9 % (-12 pdb), tandis que la marge bancaire globale1 atteint 2,5 % (-20 pdb). Cela représente un recul de 47 % en dix ans, expliqué en grande partie par la baisse du rendement moyen des crédits (3 % en 2022 contre 6 % en 2012). Pour autant, le taux de marge bancaire global demeure nettement plus avantageux qu’en France entière (0,9 % en 2021). Cet écart porte sur les opérations avec la clientèle : le coût moyen des dépôts est bien supérieur au niveau national (0,7 %), tandis que le rendement moyen des crédits y est plus faible (2,2 %). 1 La marge bancaire globale tient compte de l’ensemble de l’activité bancaire, c’est-à-dire des activités de services et de hors bilan, en plus de l’activité d’intermédiation. Marges bancaires 5,5% 4,5% 3,5% 2,5% 1,5% Source : IEDOM (échantillon de banques) 2012 2014 2016 2018 2020 2022 Marge d'intérêt sur les opérations avec la clientèle Marge bancaire globale (méthodologie ACPR) 198