4.1.3 Focus sur l’activité d’intermédiation Des taux de marge bancaire qui continuent à diminuer Décomposition de la marge sur intérêts (en millions d'euros) 2010 2018 2019 2020 Variations 2019/2020 Intérêts perçus 187,1 161,3 160,6 164,6 2,5% dont intérêts sur crédits clientèle 162,4 136,9 134,7 131,1 -2,7% dont intérêts sur prêts interbancaires 24,3 22,8 24,3 32,0 32,0% Intérêts versés 66,7 33,2 27,6 33,2 20,2% dont intérêts sur dépôts clientèle 18,3 16,3 15,1 12,8 -15,0% dont intérêts sur emprunts interbancaires 47,2 16,8 12,5 20,3 63,0% Marge sur intérêts 120,4 128,1 133,0 131,4 -1,2% Source : IEDOM (échantillon de banques) Comme dit précédemment, la marge nette sur intérêts se repliede 1,2%en 2020. En effet, les intérêts versés augmentent de façon marquée (+20,2%),exclusivement du fait des intérêtssur les emprunts interbancaires (+63,0%), alors que les intérêts versés sur les dépôts à la clientèlesont en baisse(-15,0%). S’agissant des intérêts perçus, ils affichent une faible hausse (+2,5%), grâce aux opérations de trésorerie (+32,0% sur les intérêts correspondants), tandis que les intérêts perçus sur les crédits à la clientèle se contractent (-2,7%). Coûts et rendements moyens 2010 2018 2019 2020 Variations 2019/2020 Opérations avec la clientèle Coût moyen des dépôts 0,78% 0,50% 0,44% 0,33% -11pdb Rendement moyen des crédits 6,56% 4,57% 4,25% 3,60% -66pdb Opérations interbancaires Coût moyen des emprunts 2,95% 0,82% 0,56% 0,69% 13pdb Rendement moyen des prêts 3,04% 1,35% 1,29% 1,13% -16pdb Marge d'intérêt sur op. clientèle 4,18% 2,71% 2,52% 2,24% -28pdb Marge bancaire globale (méthod. ACPR) 5,03% 3,81% 3,58% 2,82% -75pdb Source : IEDOM (échantillon de banques) Les marges moyennes sont en constante Marges bancaires diminution depuis plusieurs années, bien 5,5% qu’elles demeurent plus élevées qu’au niveau 4,5% national.Ainsi, la marge d’intérêt sur opérations 3,5% avec la clientèle se réduit encore en 2020 (- 2,5% 28pdb), du fait de la baisse du rendement moyen des prêts (-66pdb). Sur la décennie, elle 1,5% aquasiment été divisée par 2(de 4,2 % à 2,2 %). Marge d'intérêt sur les opérations avec la clientèleMarge bancaire globale (méthodologie ACPR) De même, à 2,8%, la marge bancaire Source: IEDOM (échantillon de banques) globaleaffiche un retrait conséquent de 75pdb sur l’année. Elle demeure toutefoisnettement1 supérieureau niveauobservé en France entière (1,2% en 2019), en raison notamment d’un2 rendement moyen des concours à la clientèle plus élevé(3,6% en Martinique, contre 2,6% au niveau national). 1La marge bancaire globale tient compte de l’ensemble de l’activité bancaire, c’est-à-dire des activités de serviceset de hors bilan, en plus de l’activité d’intermédiation. 2Cf. «Les chiffres du marché français de la banque et de l’assurance 2019», ACPR / Banque de France. 189 01021102210231024102510261027102810291020202